新加坡MAS公布推动金融资产代币化计划，引领行业新变革

新加坡金融管理局（MAS）发布了一项全面计划，旨在推动金融服务中的资产代币化。通过将债券和股票等资产进行数字化表示，传统金融市场将变得更加透明、高效和易于 access。

什么是资产代币化？

资产代币化是指将现实世界的资产转换为记录在区块链上的数字代币。每个代币代表资产的一部分，可以在安全透明的环境下进行交易。这种方法特别是在金融服务中，能够提高流动性并加快交易速度，因为债券和股票等证券可以被数字化，使其在数字平台上更容易交易。

MAS计划的核心关注领域

MAS已经概述了几个具体目标，以推动资产代币化，重点关注商业网络、市场基础设施、行业框架和结算设施。

1. 通过商业网络深化流动性

MAS的主要目标之一是通过建立商业网络来深化代币化资产的流动性。通过连接不同资产和货币的更多参与者，资本募集、二级市场交易和资产服务都将得到改善。

通过“守护者计划”（Project Guardian），像花旗、汇丰、施罗德、渣打和华侨银行这样的知名金融机构组成了守护者批发网络（Guardian Wholesale Network）。这个网络旨在将他们的资产代币化试验商业化，创建一个可扩展且相互连接的代币化资产市场。MAS已经通过守护者计划与40多家跨司法管辖区的机构进行了合作。

2. 发展强大的市场基础设施生态系统

2023年，MAS启动了全球第一层（GL1）计划，以建立支持无缝跨境交易的数字基础设施。GL1目前包括全球银行，如BNY梅隆、花旗、摩根大通、三菱UFJ和法国兴业银行。

该平台旨在建立通用指南和技术标准，确保数字资产交易在市场间的互操作性。这包括：

- 控制原则：为跨境交易建立治理、风险和结算指南。

- 技术规范：为市场基础设施创建确保兼容性的规范。

- 合规设计：提供可编程合规检查的模板，简化新参与者的加入流程。

3. 标准化代币化实践的行业框架

为了鼓励更广泛的接受度，MAS引入了两个框架：守护者固定收益框架（GFIF）和守护者基金框架（GFF）。这些框架提供了代币化资产的标准化指南，与守护者计划的行业成员合作设计。

- 守护者固定收益框架（GFIF）：该框架为实施代币化固定收益解决方案提供了指南，整合了像国际资本市场协会这样的行业机构的标准，帮助确保债务代币化的一致实践。

- 守护者基金框架（GFF）：GFF提供了代币化基金的建议，旨在简化创建代币化投资工具的流程，使基金结算更加容易，从而让金融机构更容易 incorporates 代币化资产。

4. 建立SGD测试网的共同结算设施

MAS代币化计划的关键组成部分是建立一个共同结算设施。SGD测试网是一个允许发行、转移和赎回新加坡批发中央银行数字货币（CBDC）的网络，将支持代币化交易。SGD测试网的关键特性包括：

- 结算设施：支持S$批发CBDC的发行和赎回。

- 可编程性：允许代币化交易的自动条件触发，增强安全性。

- 互操作性：与现有金融基础设施连接，减少市场碎片化并提高市场稳定性。

像星展银行、华侨银行、渣打银行和华侨银行这样的金融机构都是这个测试网络的一部分，专注于支付和证券结算的用例。

展望

MAS的公告恰逢2024年新加坡金融科技节（SFF），届时专家们将讨论人工智能、量子计算和可持续金融等技术如何推动金融部门创新。代币化将是核心议题，让行业领袖探索利用区块链潜力并促进可持续增长的合作解决方案。

通过上述举措，MAS不仅希望提升新加坡作为金融科技中心的地位，还旨在通过资产代币化来改造全球金融市场，使其更加高效和透明。这将为投资者和金融机构提供新的机会，同时确保市场稳定和合规性。